300750.SZ 时间线

2026-06-01

智能车与机器人

电池行业复苏路径转向，利润兑现与现金流质量成选股关键

J.P. Morgan ｜ J.P.摩根-中国电池与材料：从均价恢复到利润兑现；战术性超配中创新航和璞泰来；宁德时代仍是首选和核心持仓 J.P. Morgan-China Battery & Materials：From ASP recovery to profit delivery；tactical OW on CALB and Putailai；CATL remains top pick and core holding-260530.pdf

2026-06-01

资源品与传统能源材料

电池双周期启示：从“价格预期”到“盈利质量”，宁德时代是唯一穿越周期的核心持仓

J.P. Morgan ｜摩根大通-中国电池与材料：两个电池周期：经验教训与2026年下半年至2027年投资策略 J.P. Morgan-China Battery & Materials：Two Battery Cycles： Lessons learned and investment strategy for 2H26~2027-260601.pdf

2026-04-22

AI算力与半导体产业链

游戏行业进入旺季与新作周期，AI赋能开发与估值低位共筑反弹基础（Goldman Sachs）

在当前低波动窗口期，利用日元融资进行套利交易仍有空间，但需为潜在的冲突升级准备对冲策略。

｜ Goldman Sachs-CHINA GAMES：Entering high season – Upcoming key game titles and AI World model implications-260421.pdf

2026-03-24

AI算力与半导体产业链

电池行业复苏路径转向，利润兑现与现金流质量成选股关键

电池双周期启示：从“价格预期”到“盈利质量”，宁德时代是唯一穿越周期的核心持仓

**游戏行业进入旺季与新作周期，AI赋能开发与估值低位共筑反弹基础（Goldman Sachs）**

**AI需求未见顶但内存短缺挤压利润，半导体板块内需优选设备与龙头（Bernstein）**

游戏行业进入旺季与新作周期，AI赋能开发与估值低位共筑反弹基础（Goldman Sachs）

AI需求未见顶但内存短缺挤压利润，半导体板块内需优选设备与龙头（Bernstein）